Pilihan buruk merujuk kepada senario di mana pembeli atau penjual mempunyai maklumat mengenai aspek kualiti produk yang tidak dimiliki oleh pihak lain. Pilihan buruk adalah senario biasa di sektor insurans Broker Insurans Komersial Broker insurans komersial adalah individu yang ditugaskan untuk bertindak sebagai perantara antara penyedia insurans dan pelanggan. Kewujudan broker insurans komersil banyak mencegah pelanggan daripada tersesat di laut penyedia insurans yang boleh dipercayai dan tidak bertanggungjawab. , di mana orang-orang dalam gaya hidup berisiko tinggi atau mereka yang melakukan pekerjaan berbahaya mendaftar untuk perlindungan insurans nyawa sebagai cara melindungi diri dari risiko yang akan datang.
Sebaliknya, syarikat insurans mengurangkan pendedahan mereka terhadap tuntutan berisiko tinggi dengan menghadkan liputan kepada kategori orang tersebut. Juga, syarikat insurans boleh memilih untuk menaikkan premium yang setimpal dengan tahap pendedahan risiko sebagai cara untuk memberi kompensasi kepada syarikat atas risiko melindungi pemegang polisi berisiko tinggi.
Bagaimana Pemilihan Keburukan Berfungsi?
Pemilihan buruk berlaku apabila satu pihak dalam transaksi memiliki maklumat yang lebih tepat berbanding dengan pihak lain. Pihak lain, dengan maklumat yang kurang tepat, biasanya tidak menguntungkan kerana pihak yang mempunyai lebih banyak maklumat akan memperoleh lebih banyak keuntungan daripada transaksi tersebut.
Ketidakseimbangan maklumat menyebabkan ketidakefisienan harga yang dikenakan pada barang atau perkhidmatan tertentu. Senario seperti itu mungkin berlaku di sektor insurans, pasar modal Pasar Modal Pasar modal adalah sistem pertukaran yang memindahkan modal dari pelabur yang saat ini tidak memerlukan dana mereka kepada individu dan, dan bahkan di pasar biasa.
Contoh praktikal: Pemilihan buruk dalam insurans hayat
Untuk menggambarkan konsep pilihan buruk, kita dapat mengambil contoh dua bakal pemegang polisi yang ingin mengambil polisi insurans hayat dengan Syarikat ABC. Orang pertama menghidap diabetes dan tidak bersenam, sementara orang kedua tidak mempunyai penyakit yang diketahui dan merupakan peminat kecergasan yang kerap bersenam setiap minggu.
Seseorang pesakit diabetes mempunyai jangka hayat yang lebih pendek Indeks Pembangunan Manusia Indeks Pembangunan Manusia (HDI) adalah ukuran statistik (indeks komposit) yang dibangunkan oleh PBB untuk menilai perkembangan sosial dan ekonomi negara-negara di seluruh dunia. HDI mempertimbangkan tiga petunjuk perkembangan manusia, iaitu jangka hayat, pendidikan, dan pendapatan per kapita. berbanding dengan orang yang sihat, dan kegagalan bersenam secara berkala meningkatkan risiko. Kecuali syarikat insurans mempunyai maklumat mengenai status kesihatan kedua-dua pemegang polisi yang berpotensi, syarikat akan berada dalam keadaan yang tidak berfaedah dan akan memperlakukan kedua-dua individu tersebut sebagai pemegang polisi biasa.
Semasa onboarding Human Resource Management Human Resource Management (HRM) adalah istilah kolektif untuk semua sistem formal yang dibuat untuk membantu menguruskan pekerja dan pihak berkepentingan lain dalam proses untuk pemegang polisi baru, syarikat insurans akan meminta pemegang polisi untuk mengisi borang pendaftaran. Syarikat memerlukan calon pelanggan untuk bersikap jujur dan mendedahkan semua maklumat yang relevan, termasuk keadaan kesihatan yang mereka derita. Oleh kerana orang diabetes menyedari bahawa mendedahkan kondisinya akan menarik premium yang tinggi, dia mungkin menyembunyikan maklumat tersebut untuk mendapatkan rawatan yang serupa dengan pelanggan lain tanpa keadaan kesihatan.
Menyembunyikan maklumat penting tersebut membawa kepada pilihan buruk. Syarikat insurans akan berada dalam kerugian kerana akan membuat perjanjian dengan pesakit diabetes tanpa mengetahui keadaan kesihatan yang dimiliki oleh pemegang polisi.
Pemilihan buruk antara Pembeli dan Penjual
Pilihan buruk mungkin berlaku apabila pembeli bermaksud membeli produk atau perkhidmatan dari penjual, tetapi penjual mempunyai lebih banyak maklumat mengenai produk tersebut. Keadaan seperti itu membuat pembeli tidak menguntungkan kerana mereka membuat perjanjian dengan penjual yang mungkin tidak bersedia mendedahkan semua maklumat mengenai produk yang dijual.
Contohnya, apabila pembeli mencari kereta terpakai untuk dibeli, dan penjual menawarkan untuk menjual kereta dengan kecacatan tersembunyi, pembeli akan mengalami kerugian kecuali jika penjual memaklumkan kepada pembeli mengenai kecacatan tersebut. Pemilihan buruk berlaku apabila pembeli membeli kereta tersebut tanpa penjual mendedahkan kecacatan yang ada pada kenderaan tersebut.
Pemilihan buruk di Pasaran Modal
Di pasaran modal, sebilangan sekuriti lebih cenderung kepada pilihan buruk daripada yang lain. Sebagai contoh, syarikat dengan pertumbuhan tinggi mungkin menawarkan ekuiti kepada pelabur di pasaran modal dengan harga yang tinggi. Dengan andaian bahawa pengurus di pasaran modal mempunyai maklumat dalaman tentang syarikat yang tidak disedari oleh pelabur luar, yang membuat pelabur memilih pilihan yang tidak baik.
Sebagai contoh, pengurus mungkin menyedari penilaian dalaman mengenai nilai semasa syarikat yang menunjukkan bahawa harga tawaran syarikat melebihi penilaian swasta syarikat. Pelabur akan mendapat kerugian kerana mereka akan membeli saham syarikat tanpa mengetahui bahawa syarikat itu dinilai terlalu tinggi. Sekiranya pengurus memaklumkan kepada pelabur mengenai penilaian syarikat yang terlalu tinggi dan pelabur membeli saham tersebut, tidak akan ada pilihan yang buruk.
Penyelesaian untuk Pemilihan Yang Tidak Baik
Salah satu cara syarikat insurans dapat mengelakkan pilihan yang buruk adalah dengan mengelompokkan individu berisiko tinggi dan mengenakan premium yang lebih tinggi. Sebagai contoh, syarikat insurans mengenakan kadar premium yang berbeza kepada pelanggan bergantung pada usia, keadaan kesihatan, berat badan, sejarah perubatan, hobi, risiko gaya hidup (kegemukan, merokok, dan diabetes), rekod memandu, dan pekerjaan.
Faktor-faktor di atas mempengaruhi kesihatan dan jangka hayat seseorang dan dapat menentukan potensi syarikat untuk membayar tuntutan. Semasa pengunderaitan, syarikat harus menentukan sama ada memberi polisi insurans kepada bakal pelanggan dan mengira premium untuk membebankan pelanggan tertentu.
Sumber tambahan
Finance adalah penyedia rasmi Pensijilan Pemodelan & Penilaian Kewangan global (FMVA) ™ Sertifikasi FMVA® Sertai 350,600+ pelajar yang bekerja untuk syarikat seperti program pensijilan Amazon, JP Morgan, dan Ferrari, yang direka untuk membantu sesiapa sahaja menjadi penganalisis kewangan bertaraf dunia . Untuk terus belajar dan memajukan kerjaya anda, sumber Kewangan tambahan di bawah akan berguna:
- Maklumat Asimetri Maklumat Asimetri Maklumat asimetrik adalah, sama seperti istilah yang dinyatakan, maklumat tidak sama, tidak seimbang, atau berlainan. Ia biasanya digunakan untuk merujuk kepada beberapa jenis perjanjian perniagaan atau pengaturan kewangan di mana satu pihak mempunyai lebih banyak, atau lebih terperinci, maklumat daripada yang lain.
- Moral Hazard Moral Hazard Moral Hazard merujuk kepada situasi yang timbul ketika seseorang individu berpeluang untuk mengambil keuntungan dari kesepakatan atau situasi, mengetahui bahawa semua risiko dan
- Teori Mozek Teori Mozek Teori mozek adalah pendekatan untuk analisis keselamatan kewangan yang melibatkan analisis pelbagai sumber, termasuk maklumat material dan bukan material awam dan bukan awam, untuk menentukan nilai keselamatan yang mendasari. Teori ini memberikan lebih banyak pendekatan komprehensif dan teliti terhadap penilaian sekuriti kewangan
- Masalah Prinsipal-Ejen Masalah-masalah Ejen Prinsipal-Masalah ejen prinsipal-masalah adalah masalah dalam hubungan prinsipal-ejen apabila terdapat konflik kepentingan antara ejen dan prinsipal, dan
