Kontrak niaga hadapan mata wang juga disebut sebagai pertukaran asing Pertukaran Asing Tukaran asing (Forex atau FX) adalah penukaran satu mata wang menjadi mata wang lain pada kadar tertentu yang dikenali sebagai kadar pertukaran asing. Kadar pertukaran untuk hampir semua mata wang sentiasa berubah kerana didorong oleh kekuatan penawaran dan permintaan pasaran. niaga hadapan atau niaga hadapan FX secara ringkas, adalah sejenis kontrak niaga hadapan Kontrak Niaga hadapan Kontrak niaga hadapan adalah perjanjian untuk membeli atau menjual aset pendasar pada kemudian hari dengan harga yang telah ditentukan. Ia juga dikenali sebagai derivatif kerana kontrak masa depan memperoleh nilainya dari aset pendasar. Pelabur boleh membeli hak untuk membeli atau menjual aset pendasar di kemudian hari dengan harga yang telah ditentukan. untuk menukar mata wang dengan yang lain pada kadar pertukaran tetap pada tarikh tertentu pada masa akan datang.Oleh kerana nilai kontrak didasarkan pada kadar pertukaran mata wang yang mendasari, niaga hadapan mata wang dianggap sebagai derivatif kewangan Derivatif Derivatif adalah kontrak kewangan yang nilainya dihubungkan dengan nilai aset pendasar. Mereka adalah instrumen kewangan yang kompleks yang digunakan untuk pelbagai tujuan, termasuk lindung nilai dan mendapatkan akses ke aset atau pasaran tambahan. . Niaga hadapan ini sangat mirip dengan mata wang hadapan tetapi kontrak niaga hadapan diseragamkan dan diperdagangkan di bursa terpusat daripada disesuaikan.termasuk lindung nilai dan mendapatkan akses ke aset atau pasaran tambahan. . Niaga hadapan ini sangat mirip dengan mata wang hadapan tetapi kontrak niaga hadapan diseragamkan dan diperdagangkan di bursa terpusat daripada disesuaikan.termasuk lindung nilai dan mendapatkan akses ke aset atau pasaran tambahan. . Niaga hadapan ini sangat mirip dengan mata wang hadapan tetapi kontrak niaga hadapan diseragamkan dan diperdagangkan di bursa terpusat daripada disesuaikan.
Ringkasan Mata Pantas
- Kontrak niaga hadapan mata wang adalah sejenis kontrak niaga hadapan untuk menukar mata wang dengan yang lain pada kadar pertukaran tetap pada tarikh tertentu pada masa akan datang
- Kontrak ini diseragamkan dan diperdagangkan di bursa terpusat
- Niaga hadapan mata wang boleh digunakan untuk tujuan lindung nilai atau spekulasi
- Oleh kerana kecairan yang tinggi dan kemampuan untuk memanfaatkan kedudukan tersebut, spekulator akan sering menggunakan niaga hadapan mata wang berbanding penukaran mata wang
Bagaimana Niaga Hadapan Mata Wang berfungsi?
Niaga hadapan mata wang adalah kontrak standard yang diperdagangkan di bursa terpusat. Niaga hadapan ini diselesaikan secara tunai atau dihantar secara fizikal. Niaga hadapan yang diselesaikan secara tunai diselesaikan setiap hari berdasarkan mark-to-market. Apabila harga harian berubah, perbezaan diselesaikan secara tunai sehingga tarikh luput. Untuk niaga hadapan yang diselesaikan dengan penghantaran fizikal, pada tarikh luput, mata wang mesti ditukar dengan jumlah yang ditunjukkan oleh ukuran kontrak. Kontrak niaga hadapan pertukaran asing mempunyai beberapa komponen yang digariskan di bawah:
- Kelas Aset Aset Pendasar Kelas aset adalah sekumpulan kenderaan pelaburan yang serupa. Kelas atau jenis aset pelaburan yang berbeza - seperti pelaburan berpendapatan tetap - dikelompokkan berdasarkan struktur kewangan yang serupa. Mereka biasanya diperdagangkan di pasar kewangan yang sama dan tunduk pada peraturan dan undang-undang yang sama. - Ini adalah kadar pertukaran mata wang yang ditentukan
- Tarikh Luput - Untuk niaga hadapan yang dijelaskan secara tunai, ini adalah kali terakhir ia dilunaskan. Untuk niaga hadapan yang dihantar secara fizikal inilah tarikh mata wang ditukar
- Saiz - Ukuran kontrak diseragamkan. Sebagai contoh, kontrak mata wang euro diseragamkan kepada 125,000 euro
- Keperluan Margin - Untuk membuat kontrak niaga hadapan, margin awal diperlukan. Margin penyelenggaraan Margin penyelenggaraan Margin penyelenggaraan adalah jumlah modal yang mesti ada dalam akaun pelaburan untuk memegang posisi pelaburan atau perdagangan dan mengelakkan kehendak juga dapat ditentukan dan jika margin awal jatuh di bawah titik ini, panggilan margin akan berlaku bermaksud peniaga atau pelabur mesti memasukkan wang untuk membawanya melebihi margin penyelenggaraan
Oleh kerana niaga hadapan mata wang diperdagangkan di bursa terpusat dan melalui rumah penjelasan, dan margin dimasukkan, ini akan mengurangkan risiko rakan niaga. Risiko Dalam kewangan, risiko adalah kebarangkalian hasil sebenar akan berbeza dari hasil yang diharapkan. Dalam Model Penetapan Aset Modal (CAPM), risiko ditakrifkan sebagai turun naik pulangan. Konsep "risiko dan pulangan" adalah bahawa aset berisiko harus mempunyai pulangan yang diharapkan lebih tinggi untuk mengimbangi pelabur atas turun naik dan risiko yang lebih tinggi. berbanding dengan mata wang ke hadapan. Margin awal yang tipikal boleh menjadi sekitar 4% dan margin penyelenggaraan sekitar 2%.
Niaga Hadapan Mata Wang digunakan untuk apa?
Seperti niaga hadapan lain, niaga hadapan pertukaran asing boleh digunakan untuk lindung nilai Hedging Lindung nilai adalah strategi kewangan yang harus difahami dan digunakan oleh pelabur kerana kelebihan yang ditawarkannya. Sebagai pelaburan, ia melindungi kewangan seseorang daripada terdedah kepada situasi berisiko yang boleh menyebabkan kehilangan nilai. atau spekulasi spekulasi Spekulasi adalah pembelian aset atau instrumen kewangan dengan harapan harga aset atau instrumen kewangan meningkat pada masa akan datang. tujuan. Pihak yang mengetahui bahawa mereka akan memerlukan mata wang asing pada masa yang akan datang, bagaimanapun, tidak mahu membeli mata wang asing pada masa ini boleh membeli niaga hadapan FX. Ini akan bertindak sebagai kedudukan lindung nilai terhadap sebarang turun naik Volatilitas Volatilitas adalah ukuran kadar turun naik harga sekuriti dari masa ke masa.Ini menunjukkan tahap risiko yang berkaitan dengan perubahan harga sekuriti. Pelabur dan peniaga mengira turun naik sekuriti untuk menilai variasi masa lalu dalam harga dalam kadar pertukaran Mata Wang Asing Pertukaran Asing (Forex atau FX) adalah penukaran satu mata wang menjadi mata wang lain pada kadar tertentu yang dikenali sebagai kadar pertukaran asing. Kadar pertukaran untuk hampir semua mata wang sentiasa berubah kerana didorong oleh kekuatan penawaran dan permintaan pasaran. . Pada tarikh luput ketika mereka perlu membeli mata wang, mereka akan dijamin kadar pertukaran kontrak niaga hadapan FX.Pelabur dan peniaga mengira turun naik sekuriti untuk menilai variasi masa lalu dalam harga dalam kadar pertukaran Mata Wang Asing Pertukaran Asing (Forex atau FX) adalah penukaran satu mata wang menjadi mata wang lain pada kadar tertentu yang dikenali sebagai kadar pertukaran asing. Kadar pertukaran untuk hampir semua mata wang sentiasa berubah kerana didorong oleh kekuatan penawaran dan permintaan pasaran. . Pada tarikh luput ketika mereka perlu membeli mata wang, mereka akan dijamin kadar pertukaran kontrak niaga hadapan FX.Pelabur dan peniaga mengira turun naik sekuriti untuk menilai variasi masa lalu dalam harga dalam kadar pertukaran Mata Wang Asing Pertukaran Asing (Forex atau FX) adalah penukaran satu mata wang menjadi mata wang lain pada kadar tertentu yang dikenali sebagai kadar pertukaran asing. Kadar pertukaran untuk hampir semua mata wang sentiasa berubah kerana didorong oleh kekuatan penawaran dan permintaan pasaran. . Pada tarikh luput ketika mereka perlu membeli mata wang, mereka akan dijamin kadar pertukaran kontrak niaga hadapan FX.mereka akan dijamin kadar pertukaran kontrak niaga hadapan FX.mereka akan dijamin kadar pertukaran kontrak niaga hadapan FX.
Begitu juga, jika pihak mengetahui bahawa mereka akan menerima aliran tunai pada masa akan datang dalam mata wang asing, mereka boleh menggunakan niaga hadapan untuk melindungi kedudukan ini. Sebagai contoh, jika sebuah syarikat di AS melakukan perniagaan dengan sebuah negara di Jerman, dan mereka menjual barang besar yang perlu dibayar dalam euro dalam setahun, syarikat AS boleh membeli niaga hadapan mata wang untuk melindungi daripada perubahan negatif dalam nilai tukar.
Niaga hadapan mata wang juga sering digunakan oleh spekulator Spekulator Spekulator adalah individu atau firma yang, seperti namanya, membuat spekulasi - atau meneka - bahawa harga sekuriti akan naik atau turun dan memperdagangkan sekuriti berdasarkan spekulasi mereka. Spekulator juga adalah orang yang mencipta kekayaan dan memulakan, membiayai, atau membantu mengembangkan perniagaan. . Sekiranya pedagang menjangka mata wang akan meningkat berbanding yang lain, mereka boleh membeli kontrak niaga hadapan FX untuk mencuba keuntungan daripada perubahan kadar pertukaran. Kontrak ini juga berguna untuk spekulator kerana margin awal yang dipegang biasanya akan menjadi sebahagian kecil dari ukuran kontrak. Ini memungkinkan mereka pada dasarnya memanfaatkan Leverage Dalam kewangan, leverage adalah strategi yang digunakan syarikat untuk meningkatkan aset, aliran tunai, dan pulangan, walaupun dapat juga meningkatkan kerugian.Terdapat dua jenis leverage utama: kewangan dan operasi. Untuk meningkatkan leverage kewangan, syarikat boleh meminjam modal dengan mengeluarkan sekuriti berpendapatan tetap atau dengan meminjam wang secara langsung dari pemberi pinjaman. Leveraj operasi dapat meningkatkan kedudukan mereka dan mempunyai lebih banyak pendedahan mengenai kadar pertukaran.
Niaga hadapan mata wang juga boleh digunakan sebagai cek untuk pariti kadar faedah Parity Kadar Bunga (IRP) Pariti kadar faedah (IRP) adalah teori mengenai hubungan antara kadar pertukaran spot dan kadar spot yang diharapkan atau kadar pertukaran hadapan dua mata wang, berdasarkan kadar faedah. Teorinya berpendapat bahawa kadar pertukaran hadapan harus sama dengan kadar pertukaran mata wang spot kali ganda daripada kadar faedah negara asal, dibahagikan dengan kadar faedah negara asing. . Sekiranya pariti kadar faedah tidak berlaku, peniaga mungkin dapat menggunakan arbitrage Arbitrage Arbitrage adalah strategi untuk memanfaatkan perbezaan harga di pasaran yang berlainan untuk aset yang sama. Untuk berlaku, mesti ada keadaan sekurang-kurangnya dua aset yang setara dengan harga yang berbeza. Pada asasnya,arbitrage adalah situasi di mana peniaga boleh mendapat keuntungan dari strategi untuk mendapatkan keuntungan semata-mata dari dana yang dipinjam dan penggunaan kontrak niaga hadapan.
Pelabur yang ingin melindungi kedudukan sering menggunakan mata wang ke hadapan kerana kemampuan untuk menyesuaikan kontrak di kaunter. Spekulator sering menggunakan niaga hadapan mata wang kerana kecairan dan kemampuan tinggi untuk memanfaatkan kedudukan mereka.
Niaga Hadapan Mata Wang - Contoh Berfungsi
Mari kita lihat contoh yang melibatkan niaga hadapan mata wang. Katakan anda membeli 8 kontrak Euro masa depan (€ 125,000 setiap kontrak) pada harga 0,89 US $ / €. Pada penghujung hari, harga penyelesaian telah meningkat kepada 0.91 US $ / €. Berapa banyak yang anda telah hilang atau untung?
Harga telah meningkat bermakna anda telah mendapat keuntungan. Pengiraan untuk menentukan berapa banyak keuntungan anda adalah seperti berikut:
(0.91 US $ / € - 0.89 US $ / €) x € 125.000 x 8 = 20.000 US $
Sumber tambahan
Terima kasih kerana membaca artikel Kewangan mengenai niaga hadapan mata wang. Sekiranya anda ingin mengetahui tentang konsep yang berkaitan, lihat sumber kewangan lain:
- Derivatif Derivatif Derivatif adalah kontrak kewangan yang nilainya dihubungkan dengan nilai aset pendasar. Mereka adalah instrumen kewangan yang kompleks yang digunakan untuk pelbagai tujuan, termasuk lindung nilai dan mendapatkan akses ke aset atau pasaran tambahan.
- Kontrak Niaga Hadapan Kontrak Niaga hadapan Kontrak niaga hadapan adalah perjanjian untuk membeli atau menjual aset pendasar pada kemudian hari dengan harga yang telah ditentukan. Ia juga dikenali sebagai derivatif kerana kontrak masa depan memperoleh nilainya dari aset pendasar. Pelabur boleh membeli hak untuk membeli atau menjual aset pendasar di kemudian hari dengan harga yang telah ditentukan.
- Currency Swap Currency Swap Contract Kontrak pertukaran mata wang (juga dikenali sebagai kontrak pertukaran mata wang silang) adalah kontrak derivatif antara dua pihak yang melibatkan pertukaran pembayaran faedah, serta pertukaran jumlah pokok dalam kes-kes tertentu, yang didenominasikan dalam mata wang yang berbeza.
- Paritas Kadar Bunga Pariti Suku Bunga (IRP) Pariti kadar faedah (IRP) adalah teori mengenai hubungan antara kadar pertukaran spot dan kadar spot yang diharapkan atau kadar pertukaran hadapan dua mata wang, berdasarkan kadar faedah. Teorinya berpendapat bahawa kadar pertukaran hadapan harus sama dengan kadar pertukaran mata wang spot kali ganda daripada kadar faedah negara asal, dibahagikan dengan kadar faedah negara asing.
