Kadar semalaman merujuk kepada kadar faedah yang dimiliki oleh institusi penyimpan (contohnya, bank atau kesatuan kredit Credit Union. Credit Union adalah sejenis organisasi kewangan yang dimiliki dan ditadbir oleh anggotanya. Kesatuan kredit menyediakan anggota dengan pelbagai perkhidmatan kewangan, termasuk memeriksa dan menyimpan akaun dan pinjaman. Mereka adalah organisasi bukan untung yang bertujuan untuk menyediakan perkhidmatan kewangan berkualiti tinggi) saling mengenakan bayaran untuk pinjaman semalam. Perhatikan bahawa kadar semalam disebut sesuatu yang berbeza di negara yang berbeza. Sebagai contoh, di Amerika Syarikat, ia dikenali sebagai kadar Dana Persekutuan, sementara di Kanada disebut kadar faedah polisi.
Menurunkan Kadar Semalaman
Konsep kadar semalaman berkait rapat dengan operasi perbankan dan masalah kecairan. Kecairan bank cenderung turun naik secara signifikan kerana operasi perniagaannya. Contohnya, pengeluaran tunai, aktiviti pinjaman, dan liabiliti lain boleh menyebabkan kekurangan mudah tunai oleh bank. Di samping itu, setiap bank mesti mengekalkan syarat rizab yang ditetapkan oleh bank pusat.
Pada asasnya, syarat rizab adalah peratusan deposit bank yang tidak dapat digunakan dalam aktiviti pinjamannya. Dana mesti diketepikan dan disimpan secara tunai atau di akaun di bank pusat. Konsep pinjaman semalam diperkenalkan untuk membantu institusi simpanan mengakses pembiayaan jangka pendek untuk memenuhi kewajipan yang tidak dijangka dan mengatasi kekurangan mudah tunai mereka.
Di kebanyakan negara, kadar pinjaman diawasi oleh bank pusat (contohnya, Federal Reserve Federal Reserve (The Fed) Federal Reserve adalah bank pusat Amerika Syarikat dan merupakan pihak berkuasa kewangan di sebalik ekonomi pasaran bebas terbesar di dunia. Amerika Syarikat atau Bank of Canada di Kanada). Biasanya, bank pusat menetapkan kadar sasaran atau julat sasaran untuk kadar tersebut. Perhatikan bahawa bank pusat tidak boleh memaksa institusi simpanan yang beroperasi di bawah bidang kuasa mereka untuk mengenakan kadar sasaran dengan tepat dalam aktiviti pinjaman semalaman mereka. Harga ditetapkan oleh bank yang mengambil bahagian dalam pasar semalam.
Namun, bank pusat dapat mendorong institusi simpanan untuk mengikuti suku bunga dalam jangkauan sasaran melalui operasi pasar terbuka. Sebagai contoh, bank pusat mungkin mula membeli bon kerajaan dari bank untuk memasukkan lebih banyak wang tunai ke dalam ekonomi dan menurunkan kadarnya. Sebagai alternatif, jika bank pusat bertujuan untuk menaikkan kadar sasaran, bank boleh memulakan penjualan sekuriti yang diterbitkan oleh pemerintah untuk membuat kekurangan kecairan secara buatan.
Dasar Semalaman dan Dasar Kewangan
Kadar semalaman adalah salah satu pemboleh ubah makroekonomi yang paling penting. Perubahan dalam kadar pinjaman semalaman juga dapat mempengaruhi faktor ekonomi makro lainnya, termasuk tingkat pengangguran, inflasi Inflasi Inflasi adalah konsep ekonomi yang merujuk kepada kenaikan tingkat harga barang selama jangka waktu yang ditentukan. Kenaikan pada tahap harga menandakan bahawa mata wang dalam ekonomi tertentu kehilangan daya beli (iaitu, kurang dapat dibeli dengan jumlah wang yang sama). , dan kadar pertumbuhan ekonomi.
Bank pusat memanipulasi kadar pinjaman semalaman untuk melaksanakan dasar monetari mereka. Sebagai contoh, jika bukti pertumbuhan ekonomi yang perlahan muncul, bank pusat dapat melaksanakan dasar monetari yang diperluas Dasar Monetari Perluasan Dasar monetari ekspansi adalah sejenis dasar monetroekonomi makro yang bertujuan untuk meningkatkan kadar pengembangan monetari untuk merangsang pertumbuhan domestik ekonomi. Pertumbuhan ekonomi mesti disokong oleh penawaran wang tambahan. dengan menurunkan kadar semalaman untuk merangsang pertumbuhan. Kadar yang lebih rendah menunjukkan bahawa bank boleh meminjam dana antara satu sama lain dengan kadar yang lebih rendah.
Selepas itu, bank boleh mengenakan kadar faedah yang lebih rendah kepada pelanggan mereka, menjadikan pinjaman lebih berpatutan untuk perniagaan dan individu. Oleh itu, perniagaan dapat memperoleh dana tambahan untuk pelbagai aktiviti pelaburan dan pengembangan sementara daya beli pengguna juga meningkat.
Sebaliknya, jika ekonomi negara mengalami kepanasan dan terdapat tanda-tanda kenaikan inflasi, bank pusat boleh menguatkuasakan dasar monetari kontraksi Dasar monetari kontraksi Dasar monetari kontraksi adalah sejenis dasar monetari yang bertujuan untuk mengurangkan kadar pengembangan monetari untuk memerangi inflasi. Kenaikan inflasi dianggap sebagai petunjuk utama ekonomi yang terlalu panas. Dasar ini mengurangkan penawaran wang dalam ekonomi dengan menaikkan kadarnya. Kenaikan kadar tidak menggalakkan bank daripada aktiviti pinjaman semalaman yang berlebihan.
Oleh itu, bank akan menaikkan kadar faedah yang dikenakan kepada pelanggan mereka untuk mengimbangi kadar semalaman yang lebih tinggi. Ini menyebabkan penurunan peredaran wang dalam ekonomi, yang mencegah inflasi. Namun, ia juga tidak menggalakkan aktiviti perniagaan.
Lebih Banyak Sumber
Finance adalah penyedia rasmi Pensijilan Pemodelan dan Penilaian Kewangan (FMVA) ™ Sertifikasi FMVA® Sertai 350,600+ pelajar yang bekerja untuk syarikat seperti program pensijilan Amazon, JP Morgan, dan Ferrari, yang direka untuk mengubah sesiapa sahaja menjadi penganalisis kewangan bertaraf dunia.
Untuk terus belajar dan mengembangkan pengetahuan anda mengenai analisis kewangan, kami sangat mengesyorkan sumber kewangan tambahan di bawah:
- Petunjuk Ekonomi Petunjuk Ekonomi Indikator ekonomi adalah metrik yang digunakan untuk menilai, mengukur, dan menilai keadaan kesihatan makroekonomi keseluruhan. Petunjuk ekonomi
- Fiscal Policy Fiscal Policy Fiscal Policy merujuk kepada dasar belanjawan pemerintah, yang melibatkan pemerintah memanipulasi tahap perbelanjaan dan kadar cukai dalam ekonomi. Kerajaan menggunakan dua alat ini untuk memantau dan mempengaruhi ekonomi. Ini adalah strategi bersama untuk dasar kewangan.
- LIBOR LIBOR LIBOR, yang merupakan singkatan dari Kadar Tawaran Antara Bank London, merujuk kepada kadar faedah yang dikenakan oleh bank-bank UK kepada institusi kewangan lain untuk pinjaman jangka pendek yang matang dari satu hari hingga 12 bulan pada masa akan datang. LIBOR bertindak sebagai asas penanda aras untuk kadar faedah jangka pendek
- Prime Prime Prime Rate Istilah “prime rate” (juga dikenali sebagai prime lending rate atau prime rate rate) merujuk kepada kadar faedah yang dikenakan oleh bank perdagangan besar atas pinjaman dan produk yang dipegang oleh pelanggan mereka dengan penarafan kredit tertinggi.
