Pinjaman kadar berubah adalah jenis pinjaman di mana faedah berubah mengikut perubahan kadar faedah pasaran. Tidak seperti pinjaman dengan kadar tetap, di mana peminjam membayar kadar faedah tetap, pinjaman dengan kadar berubah merangkumi pembayaran bulanan yang berbeza-beza mengikut perubahan kadar faedah pasaran.
Lazimnya, pemberi pinjaman mengikuti indeks kewangan seperti kadar pinjaman Persekutuan atau LIBOR LIBOR LIBOR Lekapan Antara Bank London, yang merupakan singkatan dari Kadar Tawaran Antara Bank London, merujuk kepada kadar faedah yang dikenakan oleh bank UK untuk institusi kewangan lain -Pinjaman jangka masa matang dari satu hari hingga 12 bulan pada masa akan datang. LIBOR bertindak sebagai asas penanda aras untuk kadar faedah jangka pendek. Sekiranya indeks tertentu berubah, pemberi pinjaman menyesuaikan kadar faedahnya agar sesuai dengan indeks. Walau bagaimanapun, perubahan pada kadar faedah yang dikenakan kepada pelanggan tidak drastik tetapi berlaku secara berkala mengikut perjanjian pemberi pinjaman.
Ringkasan Pantas
- Pinjaman kadar berubah adalah jenis pinjaman di mana kadar faedah berubah dengan perubahan kadar faedah pasaran.
- Kadar faedah berubah bergantung pada rujukan atau penanda aras seperti kadar dana Persekutuan atau Kadar Tawaran Antara Bank London (LIBOR) ditambah margin / spread yang ditentukan oleh pemberi pinjaman.
- Contoh pinjaman kadar berubah termasuk kad kredit kadar berubah dan kad kredit kadar berubah.
Bagaimana Pinjaman Kadar Pembolehubah Berfungsi
Pinjaman kadar berubah bergantung pada kadar rujukan tertentu atau indeks penanda aras seperti Kadar Tawaran Antara Bank London (LIBOR). LIBOR adalah kadar faedah di mana bank meminjam antara satu sama lain. Kadar ini diperoleh dengan meninjau bank dan mendapatkan maklumat mengenai kadar faedah yang mereka bayar ketika meminjam dari institusi rakan sebaya.
Alternatif untuk LIBOR adalah kadar utama Kadar Perdana Kadar istilah "kadar perdana" (juga dikenali sebagai kadar pinjaman perdana atau kadar faedah utama) merujuk kepada kadar faedah yang dikenakan oleh bank perdagangan besar ke atas pinjaman dan produk yang dipegang oleh pelanggan mereka dengan nilai tertinggi Kedudukan kredit. di sebuah negara. Kadar utama digunakan sebagai kadar rujukan untuk pinjaman kereta, gadai janji, dan kad kredit. Kadar ini terikat dengan kadar dana Federal Reserve, iaitu kadar faedah yang dikenakan untuk pinjaman semalaman untuk memenuhi keperluan dana simpanan. Kadar dana persekutuan Kadar Dana Persekutuan Di Amerika Syarikat, kadar dana persekutuan merujuk kepada kadar faedah yang dikenakan oleh institusi penyimpan (seperti bank dan kesatuan kredit) kepada institusi penyimpan lain untuk pinjaman modal semalaman dari baki rizab mereka, secara tidak dijamin .diatur secara langsung melalui polisi Federal Reserve.
LIBOR dan kadar utama negara digunakan sebagai titik permulaan bagi pemberi pinjaman komersial ketika menetapkan kadar faedah mereka. Biasanya, pemberi pinjaman mengenakan selisih atau margin ke atas kadar penanda aras yang dipilih untuk menjana keuntungan. Margin yang dibebankan kepada pengguna akan bergantung pada pelbagai faktor seperti tempoh pinjaman, jenis aset, dan tahap risiko pengguna (skor kredit dan penilaian kredit).
Penanda aras ditambah margin / spread pemberi pinjaman untuk menghasilkan kadar faedah sebenar yang dikenakan kepada pengguna. Contohnya, pinjaman automatik mungkin berharga LIBOR 6 bulan + 3%. Ini bermaksud bahawa pinjaman akan menggunakan LIBOR sebagai kadar penanda aras, dan akan berubah pada akhir setiap tempoh enam bulan. 3% adalah margin yang dikenakan oleh bank kepada pengguna.
Faedah Pinjaman Berubah
Dari perspektif peminjam, pinjaman kadar berubah bermanfaat kerana mereka sering dikenakan kadar faedah yang lebih rendah daripada pinjaman dengan kadar tetap. Selalunya, kadar faedah cenderung lebih rendah pada awalnya, dan mungkin berubah sepanjang jangka masa pinjaman. Walau bagaimanapun, dalam tempoh kadar faedah yang sentiasa berubah-ubah, pinjaman dengan kadar tetap cenderung lebih menarik daripada pinjaman yang berubah-ubah. Dalam kes sedemikian, pinjaman dengan kadar tetap datang dengan kadar faedah yang tetap tidak berubah sepanjang tempoh pinjaman.
Dari perspektif pemberi pinjaman, pinjaman kadar berubah menawarkan nilai yang lebih besar berbanding pinjaman dengan kadar tetap. Pemberi pinjaman dapat menyesuaikan kadar faedah ke atas untuk mencerminkan perubahan pasaran, sementara bunga yang dikenakan pada suku bunga tetap tetap tetap tanpa mengira perubahan di pasaran.
Apakah gadai janji kadar berubah?
Gadai janji kadar berubah adalah pinjaman rumah di mana kadar faedah disesuaikan secara berkala untuk mencerminkan perubahan dalam kadar faedah penanda aras. Pemberi pinjaman gadai janji boleh menawarkan faedah berubah dari pinjaman rumah untuk sepanjang tempoh pinjaman atau menawarkan gadai janji dengan kadar laras yang menggabungkan kedua-dua kadar faedah tetap dan berubah. Gadai janji kadar berubah diselaraskan pada kadar yang melebihi kadar rujukan atau tanda aras.
Peminjam lebih suka pinjaman berubah apabila mereka menjangkakan kadar faedah akan jatuh pada masa akan datang. Mereka dapat memperoleh keuntungan dari suku bunga yang lebih rendah ketika suku bunga pasar menurun. Sebaliknya, di mana perjanjian pinjaman memberikan had pada kadar berubah, peminjam dilindungi dari kenaikan kadar faedah. Ini bermaksud bahawa ada had maksimum berapa jumlah peminjam yang boleh dikenakan tanpa mengira kadar faedah penanda aras.
Bagaimana Gadai janji Kadar Pembolehubah disusun
Kadar berubah bagi gadai janji disusun sedemikian rupa sehingga merangkumi kadar terindeks dan margin kadar berubah. Peminjam berkualiti tinggi mungkin memenuhi syarat hanya dengan kadar terindeks, yang disatukan pada kadar utama pemberi pinjaman atau LIBOR. Peminjam dikenakan kadar faedah gadai janji yang berubah-ubah dengan perubahan kadar pasaran.
Pinjaman ini mempunyai dua bentuk. Pertama, peminjam boleh dikenakan kadar faedah berubah sepanjang tempoh pinjaman. Kadar faedah, dalam hal ini, akan disatukan pada kadar yang diindeks ditambah dengan spread / margin yang ditentukan oleh pemberi pinjaman. Selain daripada pinjaman kadar berubah jangka panjang, kadar faedah berubah boleh menjadi sebahagian daripada pinjaman hibrid.
Contohnya ialah gadai janji berkadar boleh laras yang menggabungkan kadar faedah tetap dan berubah sepanjang tempoh pinjaman. Gadai janji dengan kadar laras 5/1 memerlukan peminjam untuk membayar kadar faedah tetap untuk lima tahun pertama tempoh pinjaman dan kadar faedah berubah yang akan ditetapkan semula setiap tahun berdasarkan kadar yang diindeks pada tarikh penetapan semula.
Sumber tambahan
Finance adalah penyedia rasmi Pensijilan Pemodelan dan Penilaian Kewangan (FMVA) ™ Sertifikasi FMVA® Sertai 350,600+ pelajar yang bekerja untuk syarikat seperti program pensijilan Amazon, JP Morgan, dan Ferrari, yang direka untuk mengubah sesiapa sahaja menjadi penganalisis kewangan bertaraf dunia.
Untuk membantu anda menjadi penganalisis kewangan bertaraf dunia dan memajukan kerjaya anda dengan sepenuhnya, sumber tambahan ini akan sangat membantu:
- Analisis Kredit Analisis Kredit Analisis kredit adalah proses menentukan kemampuan syarikat atau orang untuk membayar obligasi hutang mereka. Dengan kata lain, ini adalah proses yang menentukan risiko kredit atau risiko ingkar peminjam yang berpotensi. Ia menggabungkan kedua-dua faktor kualitatif dan kuantitatif.
- Federal Reserve Federal Reserve (The Fed) Federal Reserve adalah bank pusat Amerika Syarikat dan merupakan pihak berkuasa kewangan di sebalik ekonomi pasaran bebas terbesar di dunia.
- Kadar Faedah Mengambang Kadar Faedah Terapung Kadar faedah terapung merujuk kepada kadar faedah berubah yang berubah sepanjang tempoh obligasi hutang. Ini adalah kebalikan dari kadar tetap.
- Pinjaman Bercagar vs Tidak Bercagar Pinjaman Bercagar vs Tidak Bercagar Semasa merancang untuk mengambil pinjaman peribadi kami, peminjam boleh memilih antara pinjaman bercagar vs tidak bercagar. Semasa meminjam wang dari bank, kesatuan kredit, atau
