Mengumpulkan dan menggunakan sumber data yang tepat dalam pemodelan kewangan sangat penting untuk kejayaan analisis kewangan. Pemodelan kewangan memerlukan pengumpulan dan analisis banyak maklumat; pengumpulan data adalah langkah penting dalam membuat model kewangan. Terdapat pelbagai jenis data yang mesti digunakan dalam model kewangan. Hasil sejarah syarikat adalah input utama untuk menyiapkan model tiga penyata Model Penyata 3 Model penyata 3 menghubungkan penyata pendapatan, kunci kira-kira, dan penyata aliran tunai ke dalam satu model kewangan yang berkaitan secara dinamik. Contoh, panduan, yang merupakan persediaan untuk semua model kewangan lain.
Perbincangan dan analisis pengurusan dari pemfailan korporat, laporan industri, dan laporan penyelidikan penganalisis profesional adalah beberapa sumber yang dapat meningkatkan ketepatan andaian ramalan anda Mengunjurkan Item Baris Penyata Pendapatan Kami membincangkan kaedah yang berbeza untuk memproyeksikan item baris penyata pendapatan. Mengunjurkan item baris penyata pendapatan bermula dengan hasil penjualan, kemudian kos. Akhirnya, anda perlu mencari input yang sesuai untuk penilaian anda. Pengetahuan mengenai sumber data yang relevan sangat penting bagi seorang penganalisis untuk mengembangkan model yang tepat dan terkini.
Sumber data: Laporan syarikat dan pemfailan peraturan
Kerajaan memberi perhatian khusus kepada syarikat awam. Terdapat piawaian pelaporan wajib bagi syarikat awam yang diatur oleh entiti kerajaan.
Oleh kerana sifatnya, syarikat awam memikul tanggungjawab kepada pemegang sahamnya. Pemerintah mengatur tindakan syarikat awam melalui syarat dan standard pelaporan wajib. Sesuai dengan undang-undang yang ada, syarikat awam mesti mengungkapkan semua maklumat penting mengenai operasi dan prestasi mereka kepada masyarakat.
Syarikat mesti menyediakan laporan tahunan kepada pemegang saham, di mana maklumat korporat didedahkan. Laporan ini meliputi data kewangan, hasil operasi, informasi segmen pasar, rancangan produk baru, kegiatan anak perusahaan, dan kegiatan penelitian dan pengembangan. Laporan tahunan kepada pemegang saham biasanya disiarkan di laman web syarikat.
Di Amerika Syarikat, entiti pengawalseliaan utama adalah Suruhanjaya Sekuriti dan Bursa (SEC). Syarikat awam mesti mengemukakan permohonan mereka ke SEC secara berkala. Pengajuan SEC adalah dokumen komprehensif yang merangkumi maklumat asas mengenai syarikat dan operasinya. Untuk tujuan pemodelan kewangan, pemfailan yang paling relevan untuk penganalisis adalah:
| Pemfailan | Penerangan |
|---|---|
| Penyata Pendaftaran | Penerangan mengenai hartanah dan perniagaan syarikat; penerangan mengenai keselamatan yang akan ditawarkan untuk dijual; maklumat mengenai pengurusan syarikat; penyata kewangan yang disahkan oleh akauntan bebas |
| 10-K | Laporan tahunan yang menggariskan gambaran menyeluruh mengenai keadaan perniagaan dan kewangan syarikat. 10-K merangkumi penyata kewangan yang diaudit. |
| 10-Q | Laporan suku tahunan dengan pandangan berterusan mengenai kedudukan kewangan syarikat sepanjang tahun. 10-Q merangkumi penyata kewangan yang tidak diaudit. |
| 8 RIBU | Laporkan peristiwa semasa untuk mengumumkan peristiwa besar yang harus diketahui oleh pemegang saham. |
| Jadual 13-D | Melaporkan pemerolehan pemilikan berfaedah lebih daripada 5% kelas pengundian sekuriti ekuiti syarikat oleh seseorang atau sekumpulan orang. |
| Penyataan Proksi | Penyataan yang difailkan oleh syarikat sebelum mesyuarat pemegang saham untuk memberi maklumat kepada para pemegang saham yang diperlukan untuk membuat keputusan yang tepat. |
| Tingkatan 3 | Difailkan oleh orang dalam syarikat (pegawai dan pengarah syarikat) yang mendaftarkan sekuriti ekuiti untuk pertama kalinya. |
| Tingkatan 4 | Diajukan setelah perubahan ketara dalam pegangan orang dalam syarikat. |
| Tingkatan 5 | Difailkan oleh orang dalam yang melakukan transaksi orang dalam sepanjang tahun yang sebelumnya tidak dilaporkan dalam Tingkatan 4. |
Semua fail yang dihantar boleh diambil dari pangkalan data EDGAR yang dikendalikan oleh SEC.
Di Kanada, syarikat awam mengikuti proses yang serupa dengan syarikat awam yang berpusat di AS. Walaupun sistem peraturan sekuriti Kanada tidak disatukan, dan setiap provinsi mempunyai entiti pengawalseliaannya sendiri, ada satu pangkalan data (SEDAR) yang berisi semua borang yang diajukan oleh syarikat-syarikat yang diperdagangkan di seluruh negara. Perbandingan pemfailan AS dan Kanada disediakan dalam jadual di bawah:
| Filing AS | Filem Kanada |
|---|---|
| 10-K | Laporan Tahunan, Borang Maklumat Tahunan, Pekeliling Proksi Pengurusan |
| 10-Q | Penyata Kewangan Interim |
| 8 RIBU | Laporan Perubahan Bahan |
Di UK, semua syarikat yang diperdagangkan secara terbuka (Public Limited Companies atau PLC) mesti mengemukakan fail yang diperlukan kepada Companies House, yang merupakan pendaftar syarikat. Di laman web Syarikat Rumah, anda dapat mencari pangkalan data penyataan yang dikemukakan oleh syarikat yang berdaftar di UK Syarikat-syarikat tersebut menyerahkan laporan tahunan, penyata penyata tahunan, dan pengumuman peristiwa besar.
Di Jepun, salah satu pasaran kewangan terbesar di Asia, peraturan syarikat awam sangat ketat. Setiap syarikat awam mesti mematuhi Instrumen Kewangan dan Akta Pertukaran dan menyerahkan penyata kewangannya, laporan kawalan dalaman, dan laporan suku tahunan, yang diaudit oleh BPA, kepada Agensi Perkhidmatan Kewangan (FSA). FSA adalah agensi pemerintah Jepun dan pengatur sistem kewangan negara. Syarikat memberikan pemfailan yang diperlukan kepada FSA dalam talian, melalui sistem EDINET. Sistem ini tersedia secara dalam talian untuk orang ramai.
Sumber data: Pangkalan data kewangan
Syarikat seperti Bloomberg, Capital IQ CapIQ CapIQ (kependekan dari Capital IQ) adalah platform risikan pasaran yang direka oleh Standard & Poor's (S&P). Platform ini digunakan secara meluas dalam banyak bidang kewangan korporat, termasuk perbankan pelaburan, penyelidikan ekuiti, pengurusan aset dan banyak lagi. Platform Capital IQ menyediakan penyelidikan, data, dan analisis mengenai swasta, awam, dan Thompson Reuters menyediakan pangkalan data data kewangan yang kuat. Pangkalan data ini menyediakan akses ke pelbagai jenis maklumat kewangan, termasuk sejarah kewangan dari penyata kewangan. Pangkalan data kewangan membolehkan anda menganalisis data sejarah dan mengeksport data ke Excel dengan mudah. Walau bagaimanapun, penyata kewangan yang diambil dari pangkalan data ini cenderung dalam format standard. Oleh itu, jika syarikat menggunakan sistem perakaunan yang unik untuk operasi perniagaannya,anda tidak akan menangkapnya dari data yang diambil dan itu akan mempengaruhi analisis anda.
Walaupun begitu, pangkalan data kewangan adalah sumber hebat dari pelbagai jenis data yang dapat membantu dalam pemodelan kewangan. Faktor ekonomi utama, transaksi M&A Analisis Transaksi Terdahulu Analisis transaksi terdahulu adalah kaedah penilaian syarikat di mana transaksi M&A yang lalu digunakan untuk menilai perniagaan yang setanding sekarang. Biasa disebut sebagai "preseden", metode penilaian ini digunakan untuk menilai seluruh perniagaan sebagai bagian dari penggabungan / pemerolehan yang biasanya disiapkan oleh penganalisis, analisis perbandingan Analisis Perusahaan Sebanding Bagaimana melakukan Analisis Perusahaan Sebanding. Panduan ini menunjukkan kepada anda langkah demi langkah bagaimana membina analisis syarikat yang setanding ("Comps"), termasuk templat percuma dan banyak contoh.Comps adalah metodologi penilaian relatif yang melihat nisbah syarikat awam yang serupa dan menggunakannya untuk memperoleh nilai perniagaan lain, analisis sekuriti - termasuk ekuiti, bon, dan derivatif, dan laporan penganalisis adalah beberapa alat berguna yang mungkin digunakan dalam pemodelan kewangan.
Maklumat berkaitan:
Kewangan adalah penyedia rasmi Pensijilan Pemodelan & Penilaian Kewangan Pensijilan FMVA® Sertai 350,600+ pelajar yang bekerja untuk syarikat seperti Amazon, JP Morgan, dan penunjuk Ferrari dan dalam misi untuk membantu anda memajukan kerjaya. Untuk terus belajar dan mengembangkan kemahiran anda, sumber Kewangan percuma tambahan ini akan sangat membantu:
- Jenis-Jenis Pengumuman SEC Jenis-Jenis Pengisian SEC SEC AS mewajibkan syarikat-syarikat yang diperdagangkan secara terbuka untuk mengemukakan pelbagai jenis pemfailan SEC, borang-borang termasuk 10-K, 10-Q, S-1, S-4, lihat contoh. Sekiranya anda seorang pelabur atau profesional kewangan yang serius, mengetahui dan dapat menafsirkan pelbagai jenis pemfailan SEC akan membantu anda dalam membuat keputusan pelaburan yang tepat.
- Canada - SEDAR Canada - SEDAR SEDAR adalah pangkalan data yang boleh dicari untuk penyata kewangan syarikat awam, laporan tahunan, dan dokumen lain di Kanada. SEDAR bermaksud: Sistem Analisis dan Pengambilan Dokumen Elektronik. Ini adalah sistem pemfailan yang diperlukan untuk semua syarikat Kanada yang disenaraikan secara terbuka.
- Infografik Penilaian Perniagaan Infografik Penilaian Selama bertahun-tahun kami menghabiskan banyak masa untuk memikirkan dan mengusahakan penilaian perniagaan dalam pelbagai urus niaga. Infografik penilaian ini
- Sumber Dokumen Sumber Dokumen Jejak kertas transaksi kewangan syarikat disebut dalam perakaunan sebagai dokumen sumber. Sama ada cek ditulis untuk dibayar, penjualan dibuat untuk menghasilkan resit, invois bil dihantar oleh pembekal, atau waktu kerja dicatatkan pada lembaran waktu pekerja - semua dokumen yang berkenaan adalah dokumen sumber.
