Perbankan pelaburan adalah pembahagian bank atau institusi kewangan yang melayani pemerintah, korporasi, dan institusi dengan memberikan penjaminan (Proses Peningkatan Modal Peningkatan Modal Artikel ini bertujuan untuk memberi pembaca pemahaman yang lebih mendalam tentang bagaimana proses penambahan modal berfungsi dan terjadi di industri hari ini. Untuk maklumat lebih lanjut mengenai pengumpulan modal dan pelbagai jenis komitmen yang dibuat oleh penaja jamin, sila lihat gambaran keseluruhan pengunderaitan kami.) dan penggabungan dan pengambilalihan (Jenis Penggabungan M&A Penggabungan merujuk kepada perjanjian di mana dua syarikat bergabung bersama untuk membentuk satu Dengan kata lain, penggabungan adalah gabungan dua syarikat menjadi satu entiti undang-undang. Dalam artikel ini, kita melihat pelbagai jenis penggabungan yang boleh dilalui oleh syarikat.Jenis Penggabungan Terdapat lima jenis) khidmat nasihat. Bank pelaburan Senarai Bank Pelaburan Teratas Senarai 100 bank pelaburan teratas di dunia disusun mengikut abjad. Bank pelaburan teratas dalam senarai tersebut ialah Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch bertindak sebagai perantara antara pelabur Pengurus aset Institusi Buy-Side, yang dikenali sebagai Buy Side menawarkan pelbagai pekerjaan termasuk ekuiti swasta, pengurusan portfolio, penyelidikan. Ketahui mengenai pekerjaan (yang mempunyai wang untuk dilaburkan) dan syarikat Maklumat Korporat Maklumat korporat undang-undang mengenai Institut Kewangan Korporat (Kewangan). Halaman ini mengandungi maklumat undang-undang penting mengenai Kewangan termasuk alamat berdaftar,nombor cukai, nombor perniagaan, perakuan pemerbadanan, nama syarikat, tanda dagang, penasihat undang-undang dan akauntan. (yang memerlukan modal untuk mengembangkan dan menjalankan perniagaan mereka). Panduan ini akan merangkumi apa itu perbankan pelaburan dan apa yang sebenarnya dilakukan oleh perbankan pelaburan.
Bagaimana perbankan pelaburan berfungsi
Imej: Kursus Pengenalan Percuma untuk Kewangan Korporat.
Apa yang Dilakukan oleh Bank Pelaburan?
Kadang-kadang terdapat kekeliruan antara bank pelaburan dan bahagian perbankan pelaburan (IBD) bank. Bank pelaburan perkhidmatan penuh menawarkan pelbagai jenis perkhidmatan yang meliputi pengunderaitan, M&A, penjualan dan perdagangan, penyelidikan ekuiti, pengurusan aset, perbankan komersial, dan perbankan runcit. Bahagian perbankan pelaburan IBD - Bahagian Perbankan Pelaburan IBD adalah akronim bagi Bahagian Perbankan Pelaburan dalam keseluruhan bank pelaburan. IBD mempunyai tanggungjawab untuk bekerja dengan perusahaan, institusi, dan pemerintah untuk melakukan peningkatan modal (pengunderaitan dalam ekuiti, hutang, dan pasar hibrid) serta untuk melaksanakan penggabungan dan pengambilalihan bank yang hanya menyediakan perkhidmatan penasihat pengunderaitan dan M&A.
Bank perkhidmatan penuh menawarkan perkhidmatan berikut:
- Pengunderaitan - Kumpulan pengumpulan dan pengunderaitan modal bekerja antara pelabur dan syarikat yang ingin mengumpul wang atau membuka khidmat awam melalui proses IPO Proses IPO Proses IPO adalah di mana syarikat swasta mengeluarkan sekuriti baru dan / atau yang ada kepada orang awam untuk pertama kalinya. 5 langkah yang dibincangkan secara terperinci. Fungsi ini melayani pasaran utama atau "modal baru".
- Penggabungan & Pengambilalihan (M&A) - Peranan penasihat bagi pembeli dan penjual perniagaan, menguruskan proses M&A Proses Penggabungan Pengambilan M&A Panduan ini membawa anda melalui semua langkah dalam proses M&A. Ketahui bagaimana penggabungan dan pengambilalihan dan perjanjian selesai. Dalam panduan ini, kami akan menguraikan proses pemerolehan dari awal hingga akhir, pelbagai jenis pemerolehan (pembelian strategik berbanding kewangan), pentingnya sinergi, dan kos transaksi mula selesai.
- Penjualan & Perdagangan - Memadankan pembeli dan penjual sekuriti di pasaran sekunder. Kumpulan penjualan dan perdagangan Profil Kerjaya Penjualan dan Perdagangan Bahagian penjualan & perdagangan (S&T) bank pelaburan membantu dana bersama, dana lindung nilai, dana pencen, dan lain-lain memudahkan transaksi ekuiti (beli / jual). Kerjaya dalam penjualan & perdagangan boleh menjadi sangat sukar dengan persekitaran yang sangat pantas. Persaingan untuk mendapatkan kedudukan adalah sengit, pampasan boleh menjadi sangat tinggi, dalam perbankan pelaburan bertindak sebagai ejen untuk pelanggan dan juga dapat memperdagangkan modal syarikat itu sendiri.
- Penyelidikan Ekuiti - Kumpulan penyelidikan ekuiti Ikhtisar Penyelidikan Ekuiti Profesional penyelidikan ekuiti bertanggungjawab untuk menghasilkan analisis, cadangan, dan laporan mengenai peluang pelaburan yang mungkin diminati oleh bank pelaburan, institusi, atau pelanggan mereka. Bahagian Penyelidikan Ekuiti adalah sekumpulan penganalisis dan rakan sekerja. Panduan panduan tinjauan ekuiti ini, atau "liputan", sekuriti membantu pelabur membuat keputusan pelaburan dan menyokong perdagangan saham.
- Pengurusan Aset - Menguruskan pelaburan untuk pelbagai pelabur termasuk institusi Pengurus aset institusi Buy-Side, yang dikenali sebagai Buy Side menawarkan pelbagai pekerjaan termasuk ekuiti swasta, pengurusan portfolio, penyelidikan. Ketahui mengenai pekerjaan dan individu, dalam pelbagai jenis gaya pelaburan.
Perkhidmatan Pengunderaitan dalam Perbankan Pelaburan
Pengunderaitan adalah proses mengumpulkan modal melalui penjualan saham atau bon kepada pelabur (contohnya, tawaran awam permulaan IPO Permulaan Awam Penawaran (IPO) Tawaran Awam Permulaan (IPO) adalah penjualan saham pertama yang dikeluarkan oleh syarikat kepada orang ramai. ke IPO, syarikat dianggap syarikat swasta, biasanya dengan sebilangan kecil pelabur (pengasas, rakan, keluarga, dan pelabur perniagaan seperti kapitalis teroka atau pelabur malaikat). Ketahui apa itu IPO) bagi pihak syarikat atau yang lain entiti. Perniagaan memerlukan wang untuk beroperasi dan mengembangkan perniagaan mereka, dan para bankir menolong mereka mendapatkan wang itu dengan memasarkan syarikat itu kepada pelabur.
Secara amnya terdapat tiga jenis pengunderaitan:
- Komitmen Firma - Penaja jamin bersetuju untuk membeli keseluruhan terbitan dan memikul tanggungjawab kewangan sepenuhnya untuk sebarang saham yang tidak terjual.
- Usaha Terbaik - Penjamin Janji berkomitmen untuk menjual sebanyak mungkin terbitan pada harga tawaran yang dipersetujui tetapi dapat mengembalikan sebarang saham yang tidak terjual kepada penerbit tanpa tanggungjawab kewangan.
- All-or-None - Sekiranya keseluruhan terbitan tidak dapat dijual dengan harga penawaran, perjanjian itu dibatalkan dan syarikat penerbit tidak menerima apa-apa.
Setelah bank mula memasarkan penawaran tersebut, langkah-langkah pembuatan buku berikut diambil untuk menentukan harga dan menyelesaikan transaksi tersebut.
Proses pembinaan buku
Imej: Kursus Pengenalan Percuma untuk Kewangan Korporat.
Khidmat Nasihat M&A
Penggabungan dan pengambilalihan (M&A) Pengambilan Penggabungan Proses M&A Panduan ini membawa anda melalui semua langkah dalam proses M&A. Ketahui bagaimana penggabungan dan pengambilalihan dan perjanjian selesai. Dalam panduan ini, kami akan menguraikan proses pemerolehan dari awal hingga akhir, pelbagai jenis pemerolehan (pembelian strategik berbanding kewangan), pentingnya sinergi, dan penasihat kos transaksi adalah proses membantu syarikat dan institusi mencari, menilai, dan pemerolehan perniagaan yang lengkap. Ini adalah fungsi utama dalam i-banking. Bank menggunakan rangkaian dan hubungan mereka yang luas untuk mencari peluang dan membantu berunding bagi pihak pelanggan mereka. Jurubank memberi nasihat mengenai kedua-dua belah transaksi M&A, yang mewakili "sisi beli" atau "sisi penjualan" perjanjian.
Berikut adalah gambaran keseluruhan proses penggabungan dan pengambilalihan 10 langkah.
Proses M&A
Pelanggan Perbankan
Jurubank pelaburan menasihatkan pelbagai pelanggan mengenai peningkatan modal dan keperluan M&A mereka. Pelanggan ini boleh berada di seluruh dunia.
Pelanggan bank pelaburan merangkumi:
- Kerajaan - Bank pelaburan bekerjasama dengan kerajaan untuk mengumpulkan wang, sekuriti perdagangan, dan membeli atau menjual syarikat mahkota.
- Syarikat - Banker bekerjasama dengan syarikat swasta dan awam untuk menolong mereka menjadi terbuka (IPO), mengumpulkan modal tambahan, mengembangkan perniagaan mereka, membuat pemerolehan, menjual unit perniagaan, dan memberikan penyelidikan untuk mereka dan nasihat kewangan korporat am.
- Institusi - Bank bekerjasama dengan pelabur institusi yang menguruskan wang orang lain untuk menolong mereka memperdagangkan sekuriti dan memberikan penyelidikan. Mereka juga bekerjasama dengan firma ekuiti swasta 10 Firma Ekuiti Swasta Top 10 Syarikat ekuiti swasta teratas di dunia? Senarai sepuluh syarikat PE terbesar kami, disusun mengikut jumlah modal yang diperoleh. Strategi umum dalam PE termasuk pembelian leveraged (LBO), modal teroka, modal pertumbuhan, pelaburan tertekan dan modal mezzanine. untuk membantu mereka memperoleh syarikat portfolio dan keluar dari kedudukan tersebut dengan menjual kepada pembeli strategik atau melalui IPO.
Kemahiran Perbankan Pelaburan
Kerja perbankan I memerlukan banyak pemodelan dan penilaian kewangan. Sama ada untuk aktiviti pengunderaitan atau M&A, Penganalisis dan Associate di bank menghabiskan banyak masa di Excel, membina model kewangan dan menggunakan pelbagai kaedah penilaian untuk memberi nasihat kepada pelanggan mereka dan menyelesaikan urusan.
Perbankan pelaburan memerlukan kemahiran berikut:
- Pemodelan kewangan - Melakukan pelbagai pemodelan kewangan Apa itu Pemodelan Kewangan Pemodelan kewangan dilakukan di Excel untuk meramalkan prestasi kewangan syarikat. Tinjauan mengenai apa itu pemodelan kewangan, bagaimana & mengapa membina model. aktiviti seperti membina model 3-penyata 3 Model Penyata Model pernyataan 3 menghubungkan penyata pendapatan, kunci kira-kira, dan penyata aliran tunai menjadi satu model kewangan yang disambungkan secara dinamik. Contoh, panduan, model aliran tunai diskaun (DCF), model LBO, dan jenis model kewangan lain Jenis Model Kewangan Jenis model kewangan yang paling biasa termasuk: model penyata 3, model DCF, model M&A, model LBO, model anggaran. Cari 10 jenis teratas.
- Penilaian perniagaan - Menggunakan pelbagai kaedah penilaian Kaedah Penilaian Ketika menilai syarikat sebagai usaha berterusan ada tiga kaedah penilaian utama yang digunakan: analisis DCF, syarikat setanding, dan transaksi sebelumnya. Kaedah penilaian ini digunakan dalam perbankan pelaburan, penyelidikan ekuiti, ekuiti persendirian, pengembangan korporat, penggabungan & pengambilalihan, pembelian dan pembiayaan leverage seperti analisis syarikat yang setanding, transaksi sebelumnya, dan analisis DCF.
- Buku Pitch dan persembahan - Membangun buku pitchbook Pitchbook Buku pitch adalah buku penjualan yang digunakan oleh bank pelaburan untuk menjual produk dan perkhidmatan, serta calon pelanggan. Tujuan buku panduan adalah untuk membuat perjanjian dengan bakal pelanggan. Ini memberikan gambaran keseluruhan syarikat, termasuk maklumat sejarah, kekuatan kewangan, dan perkhidmatan yang tersedia untuk calon pelanggan. dan persembahan PPT dari awal hingga idea yang bernas kepada calon pelanggan dan memenangi perniagaan baru (lihat Kursus Buku Panduan Kewangan).
- Dokumen transaksi- Menyiapkan dokumen seperti memorandum maklumat sulit CIM - Memorandum Maklumat Rahsia Memorandum Maklumat Rahsia (CIM) adalah dokumen yang digunakan dalam P&A untuk menyampaikan maklumat penting dalam proses penjualan. Panduan, contoh, dan templat (CIM), penggoda pelaburan, terma Panduan Lembaran Istilah Panduan lembaran istilah ini akan mengajar anda semua maklumat penting yang perlu anda ketahui mengenai helaian istilah dengan contoh terperinci dari semua bahagian utama dan, perjanjian kerahsiaan, membina bilik data, dan banyak lagi (lihat Perpustakaan Templat transaksi bebas kewangan Templat perniagaan percuma untuk digunakan dalam kehidupan peribadi atau profesional anda. Templat termasuk Excel, Word, dan PowerPoint. Ini boleh digunakan untuk transaksi, perundangan, pemodelan kewangan, kewangan analisis, perancangan perniagaan dan analisis perniagaan.).
- Pengurusan hubungan - Bekerja dengan pelanggan sedia ada untuk berjaya membuat perjanjian dan memastikan pelanggan berpuas hati dengan perkhidmatan yang diberikan.
- Penjualan dan pengembangan perniagaan - Bertemu dengan calon pelanggan secara berterusan untuk mengemukakan idea, memberikan sokongan dalam pekerjaan mereka, dan memberikan nilai tambah Nilai tambah Nilai tambah adalah nilai tambahan yang dihasilkan melebihi nilai asal sesuatu. Ini dapat berlaku untuk produk, perkhidmatan, perusahaan, pengurusan, dan nasihat yang akhirnya akan memenangkan perniagaan baru.
- Perundingan - Menjadi faktor utama taktik rundingan Taktik Perundingan Rundingan adalah dialog antara dua orang atau lebih dengan tujuan mencapai kata sepakat mengenai sesuatu isu atau isu-isu di mana konflik wujud. Taktik perundingan yang baik penting untuk diketahui oleh pihak perundingan agar pihak mereka menang atau mewujudkan situasi menang-menang bagi kedua-dua pihak. antara pembeli dan penjual dalam transaksi dan membantu pelanggan memaksimumkan penciptaan nilai.
Tangkapan skrin di atas adalah pembelian leveraged (LBO Leveraged Buyout (LBO) Pembelian leveraged (LBO) adalah transaksi di mana perniagaan diperoleh menggunakan hutang sebagai sumber pertimbangan utama. Transaksi LBO biasanya berlaku apabila ekuiti persendirian (PE) syarikat meminjam seberapa banyak yang mereka dapat dari pelbagai pemberi pinjaman (sehingga 70-80% dari harga pembelian) untuk mencapai model IRR pulangan kadar dalaman> 20%) dari Kursus Pemodelan Kewangan Kewangan.
Kerjaya dalam Perbankan Pelaburan
Masuk ke i-banking sangat mencabar. Terdapat lebih banyak pemohon daripada ada posisi, kadang-kadang setinggi 100 hingga 1. Kami telah menerbitkan panduan tentang bagaimana untuk mendapatkan wawancara perbankan pelaburan Bagaimana Mendapatkan Pekerjaan di Perbankan Pelaburan? Panduan ini akan menggariskan bagaimana mendapatkan pekerjaan dalam perbankan pelaburan menggunakan tiga taktik teratas: rangkaian dan resume, persiapan wawancara, dan kemahiran teknikal untuk maklumat lebih lanjut mengenai cara masuk ke Wall Street.
Di samping itu, anda ingin melihat contoh soalan wawancara sebenar kami Soalan dan Jawapan Wawancara Perbankan Pelaburan Soalan dan jawapan temu ramah pelaburan perbankan. Bentuk sebenar ini digunakan oleh bank untuk mengupah penganalisis atau rakan sekutu baru. Wawasan & strategi temu bual IB. Soalan disusun menjadi: gambaran keseluruhan bank dan industri, sejarah pekerjaan (resume), soalan teknikal (kewangan, perakaunan, penilaian), dan tingkah laku (sesuai) dari bank pelaburan. Dalam mempersiapkan wawancara anda, juga membantu mengikuti kursus pemodelan dan penilaian kewangan.
Gelaran pekerjaan yang paling biasa (dari kebanyakan junior hingga senior) dalam i-banking adalah:
- Penganalisis
- Bersekutu
- Naib Presiden
- Pengarah
- Pengarah Urusan
- Ketua, Naib Ketua, atau tajuk khas lain
Siapa Bank Pelaburan Utama?
Bank-bank utama, juga dikenali sebagai bank-bank braget bulge. Senarai itu merangkumi syarikat seperti Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, dan JP Morgan. Apa itu Bulge Bracket Investment Bank dan dalam perbankan pelaburan, adalah:
- Bank of America Merrill Lynch
- Modal Barclays
- Citi
- Credit Suisse
- Deutsche Bank
- Goldman Sachs
- JP Morgan
- Morgan Stanley
- UBS
Lihat senarai lengkap 100 bank pelaburan teratas di sini Senarai Bank Pelaburan Teratas Senarai 100 bank pelaburan teratas di dunia disusun mengikut abjad. Bank pelaburan teratas dalam senarai tersebut ialah Goldman Sachs, Morgan Stanley, BAML, JP Morgan, Blackstone, Rothschild, Scotiabank, RBC, UBS, Wells Fargo, Deutsche Bank, Citi, Macquarie, HSBC, ICBC, Credit Suisse, Bank of America Merril Lynch . Penting untuk diperhatikan bahawa terdapat banyak syarikat kecil, yang sering disebut bank pasar menengah, dan bank pelaburan butik, Bank Pelaburan Butik, Bank Pelaburan Butik adalah syarikat kecil yang biasanya tidak menawarkan perbankan pelaburan perkhidmatan penuh, tetapi menawarkan sekurang-kurangnya satu pelaburan perkhidmatan kewangan perbankan. Bank butik sering hanya mempunyai kehadiran tempatan atau serantau, walaupun ada yang beroperasi di seluruh dunia.Senarai bank pelaburan butik yang membentuk bahagian pasaran yang sangat besar.
Penjelasan Video mengenai Cara Kerja I-Banking
Berikut adalah video pendek yang menerangkan bagaimana pasaran modal berfungsi dan siapa pemain utamanya. Anda dapat melihat lebih banyak tutorial video percuma di saluran YouTube Finance.
Sumber tambahan
Terima kasih kerana membaca gambaran keseluruhan Kewangan mengenai i-banking dan bagaimana industri ini berfungsi. Finance adalah penyedia global rasmi pensijilan Financial Modeling & Valuation Analyst (FMVA) ® Sertifikasi FMVA® Sertai 350,600+ pelajar yang bekerja untuk syarikat seperti Amazon, JP Morgan, dan Ferrari untuk profesional perbankan pelaburan yang bercita-cita tinggi. Untuk mengetahui lebih lanjut mengenai jalan kerjaya dan cara memasuki perbankan, sila lihat sumber tambahan berikut:
- Apa itu pemodelan kewangan? Apa itu Pemodelan Kewangan Pemodelan kewangan dilakukan di Excel untuk meramalkan prestasi kewangan syarikat. Gambaran keseluruhan mengenai apa itu model kewangan, bagaimana & mengapa membina model.
- Kaedah penilaian Kaedah penilaian Ketika menilai syarikat sebagai usaha berterusan ada tiga kaedah penilaian utama yang digunakan: analisis DCF, syarikat yang setanding, dan transaksi sebelumnya. Kaedah penilaian ini digunakan dalam perbankan pelaburan, penyelidikan ekuiti, ekuiti persendirian, pembangunan korporat, penggabungan & pengambilalihan, pembelian dan kewangan leverage
- Panduan pemodelan kewangan Panduan Pemodelan Kewangan percuma Panduan pemodelan kewangan ini merangkumi petua dan amalan terbaik Excel mengenai andaian, pemacu, ramalan, menghubungkan tiga penyataan, analisis DCF, banyak lagi
- Gaji perbankan pelaburan Gaji jurubank pelaburan Gaji perbankan pelaburan adalah antara yang tertinggi di dunia. Mereka dibayar gaji pokok dan bonus untuk pampasan mereka. Ketahui berapa banyak yang mereka hasilkan. Seorang penganalisis yang keluar dari universiti boleh menjana pendapatan lebih dari USD $ 100,000, tetapi setiap jam serendah $ 20-35 ketika bekerja 100 jam / minggu
